盘面回顾：指数盘中回踩，午后在军工、医药、科技股等人气板块带动下再次翻红，市场依然是强者恒强的模式，资金继续围绕着近期热点军工、医药、科技股、农业板块轮动。

军工反弹之路才开始

午后军工板块再次大涨，博云新材、雷科防务、北斗星通、北方导航等涨停，昨天我们说过，军工板块炒作机会还没有结束

如果说医药是高富帅，那么军工完全就是暴发户，从指数看，上证指数7月至今涨了14%，军工指数涨了26%，军工已经跑赢了大盘，军工也成为当下最有韧性的题材，而这一轮军工上涨并非短线的“玩票”

军工炒作逻辑：

1：行业业绩反转。尤其是2018年三季度重点军工公司业绩出现逆势增长。

截止目前已公布的军工业绩中，业绩预期超预期增长，今年是今年是“十三五规划”的最后一年，对于军工这种计划性极强的行业，业绩释放通常呈现“前高后低”的规律：前三年埋头做计划、做后两年释放订单和生产力，“十三五规划”的后两年，军工业绩往往更好

2：2019年，将有一大批新一代武器装备入役或者取得重大突破。

新的军品定价机制有望加速推行，大大提高军工企业利润

3：国防支出有望恢复性增长。

4：军民融合、军工改革的推进

5：近5年看，军工整体是跑输大盘的，行业拐点机遇到来下，具备了超强的补涨预期和补涨空间