一、目标
恒瑞医药、迈瑞医疗、爱尔眼科、长春高新、药明康德、通策医疗、我武生物、健友股份、凯莱英、华兰生物、欧普康视、智飞生物、天坛生物、泰格医药、康龙化成、康泰生物、万孚生物、普利制药、大博医疗、片仔癀、南微医学、天宇股份(2020年元月20日更新)
二、实战
仓位: 总仓位70%
(一)主力仓
迈瑞医疗 上午跌3.71%仓位20%
微创医疗 上午跌6.57%(暂时)仓位20%
(二)持有仓
长春高新 上午跌2.61% 仓位15%
爱尔眼科 上午跌6.86% 仓位15%
(三)观察仓
略
(四)模似仓
见右侧《牛虻投资组合》(2019年10月14日建立,财富号页面可见)
(特别提醒:是游戏,非推荐,请别模仿,否则后果自负)
三、思路
(一)沪指
日K线:隔夜美股第四次熔断。。开盘还算稳,但15分钟后开始跳水,还是不淡定。。上午收平量中阴。。创2020年新低。。。就看下午能否拉起来。。目前全世界股市开始比惨哈。。。。
周K线:暂时运行在各周线之下。。。
月K线:暂时运行在月线之下。。。
年K线: 运行在5年线、10年线之下,20年线之上。。。 20年线是“大龙”最强支撑线。。目前位置约在2538。
(二)个股
茅台破1000了。。。其实,这是机会来了。。。
迈瑞医疗 :无操作。此股19年就赚了一小笔,今年到目前为止还不亏损。。与牛虻有缘。。加上属抗Y情股,抗跌,是“击球”的好对象。。。但得找到舒服的位置,这个位置在哪儿呢?一个字“等”——第一击球位:60日线附近;第二击球位200缺口;第三个击球位沪指2538点。。。不到“击球”位不操作。。这剩下的子弹要节约用哈。。。
微创医疗 :无操作。长远预期,安心当股东哈。。
长春高新 :无操作。暂时锁仓。
爱尔眼科 :无操作。暂时锁仓,受Y情的影响较大。。上半业绩,可能。。。但也是进入好价格的机会。。
四、思考园地
Y情下的思考
一、负面的影响
突入奇来的Y情,打乱牛虻年初的思考与操作方向。现在要考虑是,全年Y情对各类医药股负面影响的大小。负面影响最小的有:医药零售类、疫苗类、医疗器械(含防护类)类、血液制品类;负面影响最大的有:医疗服务类、研发外包类。。。
二、系统性风险
牛虻认为大盘至少存在30%的下跌风险是系统性风险的“最低门坎”,但“标准”的系统性风险的下跌幅度至少应是50%。。。目前状况下,如有两个条件:一是如果沪指在4000以上;二是如果国内疫情长期化(经济危机)。在此两个条件下,或许A股存在系统性风险,但目前这两个条件不存在,所以,牛虻认为目前A股仍无系统性风险(注意只是牛虻个人的看法,请别参考)。在无系统性风险的情况下,根据《投资体系》原则,总体仓位应当重仓。
当然,美股肯定是系统性风险(这话,我早前说过),因为美股是11年牛市,而牛市末期就是系统性风险之一。。。所以,别把美股系统性风险当成A股系统性风险。
三、反向的思维
股市投资需要反人性化。目前正是应用“别人恐惧时我贪婪,别人贪婪时我恐惧”场景。假如牛虻一直空仓的话,现在肯定很兴奋,因为机会来了,可能会考虑建仓了。。即然此“点位”有建仓的想法,那我何必在此清仓呢?现在清仓是把方向做反了。。。这就是反向思维或理性思维。要想成为“七二一”中的少数赢家,就得反向思维。。。这是股市投资的基本逻辑或哲学思维。。。
四、打好持久战
诚然,未来,甚至整个2020年,大概率A股大盘是好不到哪儿了。。。同时,大概率也不会出现“美式”暴跌。总之,要做好最坏打算,做好打持久战的准备:一是降低期望值,不要幻想有大涨或大牛市;二是继续重仓(60%以上)持有优质个股,这是打持久战的基础;三是有机会(舒服的“击球位”)适度短线操作,没机会不操作;四是心思不必过度关注股市,该干吗就干吗。搞一些诗与远方。。。继续自己多年来一直喜欢的摄影与游玩。。。
五、附件专栏
附件一:
《牛虻投资体系》(2020年新版)(具体见财富号)