今年11月初,市场曝出“伊世顿”以680万本金在股指期货市场上狂捞20亿的大案,成为中国证券市场历史上涉案金额最大的量化交易案件。
据新华社此前的报道,在伊世顿一案中,伊世顿通过高频程序化交易软件自动批量下单、快速下单,申报价格明显偏离市场最新价格,实现包括自买自卖在内的大量交易,其平均下单速度达每0.03秒一笔,1秒内最多下单达31笔。据统计,仅6月初至7月初,该公司账户组净盈利就达5亿余元人民币。
在伊世顿一案中,伊世顿通过高频程序化交易软件自动批量下单、快速下单,申报价格明显偏离市场最新价格,实现包括自买自卖在内的大量交易,其平均下单速度达每0.03秒一笔,1秒内最多下单达31笔。据统计,仅6月初至7月初,该公司账户组净盈利就达5亿余元人民币。
所谓“幌骗”(Spoofing)主要是虚假报价再撤单,制造需求假象,诱使其他交易员入市,而从中获利。