12-16 21:59

短中关注鼎立股份(600614)的波段机会！(2016-10-12 18:55:28)

鼎立股份10元下方有肉吃，老蚊预测短线第一目标11.2元，中线目标12.5元。赢亏皆有不确定性，建议T术高超者冲浪搏击。

金蚊子 2016-10-12 10:18:19

12-16 22:01

鼎立股份资讯

发表于 2016-11-04 11:12:38

剥离非核心业务，稳定环保，加码军工

研报日期：2016-11-04

　　鼎立股份(600614)
　　投建军用铸造铝合金项目， 军工业务再度拓展。 11月4日，公司公告投资设立洛阳乾中新材料有限公司与洛阳申坤商贸中心： 1）公司全资子公司鹏起实业与宋雪云共同投资2500万元设立洛阳申坤商贸中心（鹏起实业出资25万元占1%，鼎立股份大股东配偶宋雪云认缴出资2475万元占99%）； 2）鹏起实业拟与申坤商贸共同投资6000万元设立洛阳乾中新材料有限公司（鹏起实业投资3600万元占60%，申坤商贸投资2400万元占40%）， 作为投资建设航空航天等军用、民用大型复杂薄壁高强度铸造铝合金精密构件先进制造项目的投资主体。
　　铸造铝合金性能优异，应用领域广泛。 铸造铝合金因其密度小、比强度高、塑性好等特点，广泛应用于航空、航天、船舶、舰艇等国防装备，尤其是大型、复杂、薄壁铝合金铸件需求更为迫切， 但国内只有少数厂家具备生产高端铝合金铸件能力，产能严重不足。 公司此次拟建设年产 2000 吨的铝合金先进制造技术生产线和铝合金铸造工艺及材料研发中心，总投资约 2.57 亿元，其中固定资产投资约 2.17 亿元， 目前已完成关于该项目初步的技术及人才储备，项目可行性强。
　　出售非主业资产， 剥离进度超预期。 11 月 4 日，公司公告出售旗下稀土、橡胶、胶带及农机资产。 1）拟将广西鼎立稀土新材料产业园管理有限公司65%股权、广西鼎立稀土新材料科技有限公司 100%股权、山东中凯稀土材料有限公司 45%股权、广西有色金属集团梧州稀土开发有限公司 10%股权、浙江中电设备股份有限公司 41%股权出售给鼎立控股集团股份有限公司（原上市公司控股股东），转让价款为人民币总额为 18,330 万元； 2）拟将上海胶带橡胶有限公司 90%股权股权、上海胶带投资管理有限公司 100%股权及鼎立股份账上的胶带固定资产、江苏清拖农业装备有限公司 51%股权出售给深圳市乾通汇鑫投资合伙（有限合伙），转让价款为人民币总额为 25,600 万元。
　　剥离短期或产生资产减值，长期利好公司发展： 第一，剥离资产可整体回笼资金 4.5 亿元，为后续军工业务拓展注入资本活力，优化债务结构；第二，上述出售标的 2015 年合计亏损约 4421 万元，预计本次剥离短期内或造成资产减值，长期将消除非核心业务对上市公司业绩所造成的不良影响；第三，公司已于 2015 年 7 月完成医药业务剥离，本次资产处置后公司非核心资产仅剩少量房地产开发业务（ 2015 年毛利占比 2%），利于公司聚焦以军工新材料为主，有色资源综合回收为辅的“军工 环保”格局；第四，公司公告鹏起实业将为受让方深圳市乾通汇鑫投资合伙提供综合性的军工业务专业咨询服务，对本次受让的胶带业务、农机业务相关企业进行军工业务拓展与转型，预计未来将具备军工业务合作潜力。
　　投资建议：“买入-A”投资评级， 6 个月目标价 15 元。 预计公司 2016-2018年净利润分别为 3.3、 6.1、 8.4 亿元，复合增长率 160%。考虑到军民融合大势所趋，国内军用钛材成长空间巨大，公司核心团队一流，具备极强的内生和外延能力，目标市值 260 亿，对应 2018 年动态市盈率 30x。
　　风险提示： 1）利润承诺不达预期； 2）军工拓展不及预期[安信证券股份有限公司]
[点击查看PDF原文]

12-20 15:15

欧比特发布逾10亿元定增方案 并传多重利好

来源：扬子晚报 编辑：东方财富网

　　12月19日晚间，欧比特发布非公开发行预案，公司拟向不超过5名特定投资人非公开发行股票不超过8000万股，募资不超过10.82亿元，投向“珠海一号”遥感微纳卫星星座项目并补充流动资金。公司股票将于20日开市复牌。

　　除定增预案以外，欧比特同时还公布了未来三年股东回报计划、子公司对外投资等一系列利好公告，亮点颇多。

　　加码“珠海一号”，卫星业务进入2.0时代

　　根据预案内容，本次非公开发行所募集资金中将有8.82亿元投入到“珠海一号”遥感微纳卫星星座项目中。“珠海一号”项目系该公司“卫星空间信息平台”建设项目的二期建设项目，是公司在卫星应用领域的重要拓展。至此，欧比特的卫星业务将进入2.0时代。

　　欧比特拟规划建设的“卫星空间信息平台”将主要包括“空间段”、“地面段”以及“用户段”等三个组成部分。“珠海一号”项目主要进行“空间段”和“地面段”的建设，同时也会兼顾部分“用户段”的建设，其最核心的目标就是完成卫星的星座的研制和发射及地面设施的建设，同时完善数据后期处理能力以抢占卫星应用行业市场。

　　待“珠海一号”建成后，可实现为大数据行业提供高价值的卫星大数据的目标，将创建公司基于微纳卫星的卫星空间信息产业发展和服务的新模式。该项目所产生的卫星大数据，可以为公安、国土、规划、城管、园林、水利、环保、农业、海洋、消防等部门提供及时、准确、优质的时空数据、数据产品和数据服务，为公司未来发展创造新的盈利增长点。

　　未来三年股东回报方案出炉，彰显发展信心

　　如果说，定增加码卫星业务是着眼未来、阐述愿景，那么在公司发布的2016-2018年股东回报规划中，表述的就是对股东利益实实在在的回报，展示的是欧比特对公司盈利能力和发展前景的信心。

　　根据公告内容，2016至2018年，在符合利润分配原则、保证公司正常经营和长远发展的前提下，公司应保持利润分配政策的连续性和稳定性，在满足现金分红条件时，公司优先采用现金分红方式回报股东，每年现金分红不少于当年实现的可分配利润的 10%，且公司连续三年以现金方式累计分配的利润不少于该三年实现的年均可分配利润的 30%；如果这三年内公司净利润保持持续稳定增长，公司可提高现金分红比例或者实施股票股利分配，加大对投资者的回报力度；在此三年内，公司原则上每年度进行一次现金分红，公司董事会可以根据公司盈利情况及资金需求状况提议公司进行中期现金分红。

　　子公司对外投资大数据产业，加速布局卫星业务下游

　　据欧比特公告称，公司全资子公司上海欧比特航天科技有限公司拟与济南遥慧博润信息科技合伙企业、济南卓数信息咨询合伙企业，共同出资人民币3000万元，设立山东欧比特大数据产业有限公司，其中欧比特航天科技拟出资1530万元，占注册资本的比例为51%。

　　这一运作将有助于推进公司卫星业务战略实施，进一步完善卫星数据应用下游产业链，扩展卫星大数据业务的市场化运用范围，加速卫星业务产业化进程，并为公司培育新的业务增长点。

（来源：扬子晚报 2016-12-20 11:31）