今天盘面上比较重大的消息无疑就是关于云南省能耗双控政策。

主要对一下六大行业的产能限制。

具体点评一下：

1、磷化工：加强黄磷行业生产管控，确保2021年9-12月份黄磷生产线月均产量不得超过2021年8月份产量的10%（削减90%），云南区域黄磷全国占比在51%左右，产量削减90%，相当于全国产能削减45%左右，影响极大。

2、工业硅：加强工业硅生产管控，确保2021年9-12月份黄磷生产线月均产量不得超过2021年8月份产量的10%（削减90%）；云南区域工业硅产能占比达到22.4%，本次限产加剧进一步升级了工业硅供需紧平衡的局面，工业硅-有机硅产业链的景气有望继续发酵。

今天盘中我们也是先发出这张图片，让大家明白磷化工和工业硅走强背后的原因。

有机硅我们聊得少，就不说了。

但磷化工我们早在8月份，给大家梳理的方向的时候讲的很透彻，有心的同学已经享受了这个过程的收益，具体内容也可以翻回以前的复盘文章去好好学习一下。

这边不是建议大家现在再去买磷化工，而是希望帮助大家怎么去建立这样的认知，从而指导自己的交易。

市场不缺乏机会，现在是磷化工，以后可能会是A化工、B化工等，但分析的框架不会变，大家要把握一些基本的分析框架和逻辑，这些才是硬货。

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今天指数是比较平静，但板块、个股却是很撕裂。

化工板块涨停潮，磷化工、草甘膦（农药）、有机硅等方向大涨。就是各种上游原材料，磷化工搭上新能源快车加上自己本身磷涨价（磷酸铁），草甘膦就是磷涨价，有机硅则是蹭上光伏（硅料）加上本身有机硅涨价。

这些是锂电和光伏的上游资源股，本身最初是蹭着前两位大哥的光环上来的，后面慢慢的演变成独立板块在走，倒是两位大哥最近都低调了很多。

周期股：煤炭、有色、钢铁继续走趋势，本质上还是炒涨价，供给减少，需求增加，可不就涨价了，也和市场的风格切换有关系，锂电、光伏涨多了，医药、消费、中字头有抢资金的动作，但最后还是周期股完胜。

整体上来说，目前就是在炒作各种上游材料，谁缺的更少就炒谁，谁涨价更猛就炒谁。

光伏最近走势比较弱，主要是前期的涨幅已经体现四季度的强需求，目前市场在担心上游涨价的问题，会导致下游的需求减小，毕竟光伏是to B，对价格比价敏感，但行业的高景气依旧不变，只要股价跌到合理范围内，依旧有机会。

芯片是今天跌的最惨的板块，这是上周五领涨的板块，今天就直接这么被干趴下，谈何持续性？依旧是轮动行情。

最后策略上大家参照之前的策略不变。

补充一下，最近的化工、有色趋势性也是不错

今天就简单聊这些！